2차전지관련주 [디에이테크놀로지]기업분석 기업설명 디에이테크놀로지전망 영구자석관련주 상한가

2023.08.07 - [주식, 투자] - 초전도체관련주 초전도체주식 [신성델타테크] 기업분석 신성델타테크전망

초전도체관련주 초전도체주식 [신성델타테크]기업분석 신성델타테크전망

 

어제 초전도체 관련주 신성델타테크에 대해 기업분석 한 글을 포스팅 했었는데,

 

개인적으로 매수를 지양할 종목으로 정했는데, 오늘 상한가를 기록했다 종가 -6.45%로 마쳤습니다.

 

하루에도 20~30 %가 움직이는 이런 테마주들은 투자자들이 조심해야 할 것 같습니다.

 

초전도체와 더불어 오늘 눈에 띄는 종목이 하나 있었습니다.

 

원래 2차 전지 관련주인 디에이테크놀로지가 상한가를 기록했는데, 내용을 보아하니 

 

에이테크놀로지가 코리센과 ‘망간-비스무스(Mn-Bi) 페라이트 자석’ 2차 프로토타입 제작을 완료했다는

 

기사로 상한가를 기록한 것 같습니다.

 

https://www.fnnews.com/news/202308080935245391

디에이테크놀로지, ‘Mn-Bi 페라이트 자석’ 2차 프로토타입 제작 완료

 

최근 물질의 전기 저항이 0이 되는 '완전 도체'의 특성과 주변 자기장을 밀쳐내는 '완전 반자성'의 특성을 

동시에 가지는 초전도체에 대한 대중적 관심이 급증하면서 영구자석에 대한 관심도 커지는 추세에 더불어, 

 

이런 기사로 상한가를 말아 올렸는데, '영구자석'이라는 테마가 초전도체에 이어 테마주를 형성할지는 미지수입니다.

 

초전도체라는 테마가 지금 무너진 상황에, 영구자석이라는 테마도 개인적으로는 회의적이긴 합니다. 

 

우선 상한가를 기록한 디에이테크놀로지에 대해 한번 알아보겠습니다.

 

 

디에이테크놀로지 기업소개 목차

 

 

 

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1. 디에이테크놀로지 기업 설명

 

 

디에이테크놀로지는 시총 1,514억 원으로써 중소기업으로, 코스닥 상장사로 오늘 상한가를 기록했습니다.

 

직원은 180명 정도 근무 중이며, '주식회사 디에이테크놀로지'라 표기하며, 

 

영문으로는 "DA Technology Co., Ltd.(약호 DAT)"라 표기합니다.

디에이테크놀로지는 2000년 5월 10일에 설립되었습니다.

 

2차 전지 설비 제조 및 판매업을 주요 사업으로 영위하고 있으며, 

2차전지 조립공정 자동화설비 등 제조 및 판매를 주력사업으로 진행하고 있습니다.

 

상한가를 기록한 디에이테크놀로지

2006년 일본회사 제품에 의존하던 노칭 장비의 국산화에 성공하여 

국내 대기업에 이차전지 자동화 설비를 납품하기 시작하였습니다. 

당사는 국내 이차전지 자동화 설비 분야의 1세대 업체입니다.

 

디에이테크놀로지 일봉

이차전지 생산 장비 중 주력 제품은 소형/자동차 폴리머전지 조립의 핵심공정에 해당되는

 

노칭(Notching) 및 스태킹(Stacking) 장비, 최근 유명 전기차 제조사의 탑재 형태로 주목받고 있는 

원통형 배터리의 조립 장비입니다.

 

 

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2. 디에이테크놀로지 매출 현황

 

 

위에 말씀드렸다시피, 노칭(Notching) 및 스태킹(Stacking) 장비, 원통형 배터리 조립 장비등이 주요 매출 제품입니다.

주요제품 매출

 

2021년  450억 / 2022년 532억 / 2023년 1분기 262억 등 매출액은 호조를 보이는 것 같습니다.

 

 

https://www.thebell.co.kr/free/content/ArticleView.asp?key=202305160914032340102164

디에이테크놀로지, 1분기 실적 '호조'…외형 성장

디에이테크놀로지는 연결기준 1분기 매출이 전년 동기 대비 271.1% 증가한 262억 원을 달성했습니다.

같은 기간 영업손실과 당기순손실은 각각 56억 원, 31억 원으로 적자폭을 크게 줄였습니다.

 

 

매출실적

 

매출 실적을 보다 보니, 내수는 증가했지만 작년과 재작년에 비해 분기 수출 금액이 급감한 것이 눈에 보입니다.

 

수출을 줄이고 내수를 늘린 걸까 하는 의문이 듭니다.

 

2023년 분기 연결 포괄손익계산서

 

전자공시시스템에 올라온 연결 포괄손익계산서를 보며, 작년 분기와 비교했을 때 매출이 많이 증가한 것이

 

눈으로 보입니다. (96억-> 262억)

 

하지만 매출원가의 급증 또한 발생되어 매출총이익이 작년 분기보다 9억 정도 가량이 증가했습니다.

 

그러므로 영업이익 손실폭도 34억 적자에서 56억 적자로 증가했습니다.

 

기타 수익이 3억에서 41억으로 증가한 것도 눈에 띄는데, 기타 수익과 금융수익등으로 매출로 발생한 매출손실을

 

상계한 것으로 보입니다. 결론적으로는 당기순손실과 총 포괄손실의 폭을 많이 줄였습니다.

 

하지만 매출이익이 아닌 영업 외 수익으로 손실을 줄였다는 점이 좋은 시야는 아닌 것 같습니다.

 

 

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3. 디에이테크놀로지 재무분석

 

 

디에이테크놀로지 재무분석

 

물론 비교할 것은 아니지만 양극재 2차 전지 업종들을 분석하다가 디에이테크놀로지를 보면서,

 

투자 목적으로 적합한지는 의문이 많이 들었습니다.

 

매출액이 2019년 정점을 찍고 난 후, 조금씩 증가시키는 추세이긴 하지만 매출원가 또한 너무 높아

 

영업 이익과 매출 이익이 급감 중이며 전혀 흑자 전환을 기록하지 못하고 있습니다.

 

회사에 곳간에 돈을 넣어둘 유보율도 떨어지고 있으며, 매출액 증가율에 비해 영업이익률이

 

저조한 것을 볼 수 있습니다.

 

뉴스 등을 통해 수주도 늘어나고 매출도 좋아지고 있다고는 하지만, 매출원가율을 어떻게 낮추느냐가 

 

기업의 중요한 핵심 과제이지 않을까 싶습니다.

 

전환사채 현황

 

또 전자 공시를 보다 보니 정정기재사항과, 전환사채 등의 발생 현황 등이 너무 많아서, 지저분한 느낌이었습니다.

 

전환사채가 꼭 나쁘다고는 할 수는 없지만, 전환사채가 많은 기업은 투자에 있어 기피할 필요는 있습니다.

 

 

디에이테크놀로지 이익증가율

 

 

디에이테크놀로지 이익률

 

디에이테크놀로지의 이익증가율과 이익률을 보시면, 매출액의 증가는 긍정적으로 보이나

 

마진율이 너무 약하고, 매출원가를 줄여서 영억이익을 높여야 되지 않을까 하는 의문이 듭니다.

 

 

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4.  경쟁업체와의 비교 분석

 

 

2022년 실적 비교

 

2022년 디에이테크놀로지와 더불어 다른 기업과의 실적 비교를 보았는데, 전체적으로 영업이익률이 좋지 않았습니다.

 

2차 전지 양극재 업체들과 마찬가지로 영업이익률을 높이는 게 회사의 목표이지 않을까 싶네요.

 

최근 초전도체 관련주로 부상했던 원익피앤이도 보이는데, 상대적으로 원익피앤이가 재무가 탄탄해 보입니다.

 

 

 

 

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5.  디에이테크놀로지 투자선정과 주가전망

 

 

https://www.ddaily.co.kr/page/view/2023080810433114415

디에이테크-코라센, 페라이트 자석 2차 프로토타입 완성..."글로벌 가전 기업과 공급 논의 중"

 

디에이테크놀로지에 따르면 이번 2차 프로토타입은 각 수요별 요구사항에 따라 맞춤형 제작이 가능한 만큼 

글로벌 완성차 기업은 물론 가전 기업 등과 협업 논의에 탄력이 붙을 전망이며,

특히 글로벌 가전 기업과 2차 프로토타입 기반 공급 협의를 앞두고 있어 

조만간 가시적인 성과를 달성할 수 있을 것으로 기대하고 있다는 뉴스로 인해 상한가를 기록했습니다.

 

 

https://www.newspim.com/news/view/20230323000123

디에이테크놀로지, 환기종목 탈피…"경영 안정성 강화, 실적 턴어라운드 원년"

 

디에이테크놀로지는 과거에 투자 주의 환기종목으로 지정돼있었습니다.

 

지금은 감사보고서 적정으로 환기종목을 탈피하긴 했지만, 환기종목은 항상 투자를 주의 깊게 하셔야 합니다.

 

 

https://view.asiae.co.kr/article/2023042714295745739

디에이테크놀로지, 255억 규모 유럽향 이차전지 장비 수주 - 아시아경제

 

올해 4월 디에이테크놀로지의 유럽 배터리 제조사와 255억 원 규모 이차전지 조립공정

 

제조 장비 공급 계약 체결 소식도 있었습니다.

 

지난해 말 기준 1000억 원의 수주잔고를 기록한데 이어 

올해도 이차전지 장비 수주 행진을 이어가고 있으며,

올해 신규 수주 계약의 4월 누적금액은 약 380억 원 규모로 지난해 매출(532억 원)의 71%에 달한다고 합니다.

 

 

https://www.inthenews.co.kr/news/article.html?no=52687" target="_blank" rel="noopener" data-mce-href="http:// https://www.inthenews.co.kr/news/article.html?no=52687">http:// https://www.inthenews.co.kr/news/article.html?no=52687 

디에이테크놀로지, 생산능력 2배 이상 확대 추진

 

올해도 예정돼 있는 수주가 있는 만큼 선제적으로 생산 CAPA 증설에 속도를 내고 있으며,

 

신규 배터리 제조장비 관련 수주 가속화 및 연구 개발을 위한 전문 R&D 인력 확보에도 주력하고 있다고 합니다.

 

이차전지 1세대 업체로써, 생산성과 연구개발에도 확대하고 매출도 증가시키려는 노력을 보이고 있습니다.

 

그러나 중요한 수익률 지표들이 너무 약하며, 과거 환기 종목, 적자 지속, 전환 사채 등

 

투자에 있어 너무 위험 요소가 많습니다.

 

또한, 초전도체와 여러 테마주들의 급등락을 보시면서

 

테마주로 엮인 만큼 급등만큼 급락도 쉽다는 것을 투자자분들이 유의하셨으면 합니다.

 

주가가 더욱 상승할 가능성도 있지만 회의적이며, 투자에 있어 조심하시길 바랍니다.

 

단순한 기업분석일 뿐 투자는 개인 몫이니 투자에 있어 참고만 바랍니다.